Деловая репутация

Журнал «МСФО и МСА в кредитной организации», №4 (42), февраль 2012 г.

Одним из ключевых активов при объединении бизнеса является деловая репутация приобретаемой компании. Достоверная оценка деловой репутации при ее первоначальном признании в последующем может иметь влияние на идентификацию и  количественное измерение изменений денежных потоков, связанных с признанием деловой репутации как части объединения бизнеса. 

Порядок признания, оценки и раскрытия информации по приобретенной деловой репутации раскрывается  в МСФО (IFRS) 3 «Объединение бизнеса». Цель данного стандарта  повысить актуальность, надежность и сопоставимость информации, которую кредитная организация представляет в своей финансовой отчетности в отношении объединения компаний.

Банк как покупатель бизнеса должен определить принципы и требования в отношении:

• признания и оценки в консолидированной финансовой отчетности идентифицируемых активов, обязательств и условных обязательств, а также признания и оценки гудвил, приобретенного в результате объединения компаний, или прибыли от выгодной покупки; 
• определения информации, которую необходимо раскрывать для предоставления пользователям финансовой отчетности возможности оценить характер и финансовое влияние объединения компаний на отчетность;
• неконтролируемой доли в приобретаемой компании.

Признание и оценка деловой репутации

Деловая репутация – актив, представляющий собой будущие экономические выгоды от объединения бизнеса, которые не могут быть определены и признаны  отдельно от других активов.

Чтобы разобраться в каком случае приобретенные активы должны отражаться в финансовой отчетности как  деловая репутация важно понимать, что подразумевается под понятием бизнес. МСФО  (IFRS) 3 определяет бизнес как совокупность видов деятельности и активов, осуществление которых и управление которыми способно привести к получению дохода в форме дивидендов, снижения затрат или иной экономической выгоды, инвесторами или собственниками.

Объединение бизнеса – это операция, при которой кредитная организация, как покупатель, получает контроль над одним или более бизнесами. Его можно получить разными способами, например:

• путем передачи денежных средств или других активов;
• путем принятия обязательств;
• путем выпуска долей участия в капитале и т.д.

Деловая репутация подлежит признанию при объединении бизнеса, структура которого  может быть сформирована тем или иным способом, исходя из юридических, налоговых или иных причин, например:

• созданием дочернего предприятия;
• вливанием чистых активов одного или нескольких видов коммерческой деятельности вливаются в структуру кредитной организации-покупателя;
• передачей чистых активов объединяющегося предприятия кредитной организации.

Деловая репутация признается в качестве актива на дату, когда кредитная организация фактически получит контроль над приобретаемым предприятием.  Получение контроля предполагает покупку более половины голосующих акций приобретаемой компании. Исключение представляют случаи, когда четко определено, что такой пакет акций не обеспечивает наличие контроля.

Датой приобретения, на которую кредитная организация — покупатель получает контроль над приобретаемой компанией, является дата, когда кредитная организация юридически оплачивает покупку, приобретает активы, обязательства и условные обязательства приобретаемой компании, т.е. дата заключения сделки. Однако контроль может быть получен до или после заключения сделки. Например, дата приобретения наступает до даты заключения сделки, если в письменном соглашении указано, что покупатель получает контроль над приобретаемой компанией на дату, предшествующую дате заключения сделки.

Деловая репутация на дату приобретения рассчитывается как превышение суммы совокупности переданного возмещения, неконтролирующей доли  участия в приобретаемой организации и справедливой стоимости неконтролирующей доли на дату приобретения, которой кредитная организация ранее владела в приобретаемой организации, над стоимостью приобретенных идентифицируемых активов за вычетом принятых обязательств, оцененных по справедливой стоимости на дату их приобретения.

Актив является идентифицируемым, если он соответствует одному из условий:

• может быть отделен от организации и продан, передан, защищен, лицензией, предоставлен в аренду или обменен индивидуально или вместе с относящимся к нему договором, идентифицируемым активом или обязательством, независимо от того, намеревается ли организация это сделать;
• возникает в результате исполнения договора или в результате приобретения прав иным способом, независимо от того, можно ли такие права передать или отделить от организации или других прав и обязательств.

Пример 1.

Рассмотрим расчет стоимости деловой репутации при отсутствии неконтролирующей доли участия в приобретенной организации.

Кредитная организация 30 июня 2011 года приобрела 100% доли участия в организации-нерезиденте за 300 000 тыс. руб.

По информации, предоставленной независимым оценщиком, с учетом пересчета статей финансовой отчетности организации-нерезидента, выраженных в иностранной валюте, в валюту отчетности кредитной организации справедливая стоимость приобретенных идентифицируемых активов организации-нерезидента составила на дату приобретения 636 000 тыс.руб., принятых обязательств – 527 000 тыс.руб., величина идентифицируемых чистых активов – 181 000 руб.

По состоянию на 30.06.2011 рассчитаем стоимость деловой репутации, которая будет равна разнице между переданным возмещением, оцененным по справедливой стоимости, и величиной идентифицируемых чистых активов организации-нерезидента:

 

	(тыс. руб.)
Справедливая стоимость контролирующей доли участия банка в организации-нерезиденте	300 000
Неконтролирующая доля участия в организации-нерезиденте	0
Идентифицируемые чистые активы организации-нерезидента	181 000
Деловая репутация	119 000

 

Организация-нерезидент является наименьшей единицей, генерирующей денежные потоки на которую распределена стоимость деловой репутации, признанная при ее приобретении.

Тестирование 31.12.2011 на обесценение стоимости генерирующей единицы не выявило признаков ее обесценения.

В соответствии с МСФО (IAS) 21 «Влияние изменения валютных курсов» статьи финансовой отчетности организации-нерезидента, выраженные в иностранной валюте, 31.12.2011 пересчитываются в валюту представления  консолидированной финансовой отчетности кредитной организации. Положительные курсовые разницы в отношении деловой репутации, возникшей при приобретении организации-нерезидента, составили 615 тыс.руб.

Если расчетная величина деловой репутации  имеет отрицательное значение, то кредитная организация признает доход от покупки в составе прибыли или убытка на дату приобретения.

Перед признанием дохода кредитная организация должна проверить:

1. правильность идентификации всех приобретенных активов и принятых обязательств, а также признать дополнительные активы или обязательства, идентифицированные при проведении проверки;
2. правильность расчета сумм, подлежащих признанию на дату приобретения:

• по идентифицируемым приобретенным активам и принятым обязательствам;
• по неконтролирующей доле участия в приобретаемой организации в случае ее наличия;
• по неконтролирующей доле участия  на дату приобретения, которой кредитная организация ранее владела в приобретаемой организации при объединении бизнеса поэтапно;
• по переданному возмещению.

Возмещение, переданное при объединении бизнеса, должно быть оценено по справедливой стоимости и рассчитывается следующим образом:

Переданное возмещение = Сумма справедливой стоимости на дату приобретения активов, принятых обязательств перед прежними собственниками + Стоимость доли участия в капитале

Однако любая часть вознаграждений выплатами, основанными на акциях покупателя, предоставляемых в обмен на вознаграждения, держателями которых являются работники приобретаемого предприятия, которая включена в возмещение, переданное при объединении бизнеса, будет рассчитываться не по справедливой стоимости, а в соответствии с порядком, изложенным в МСФО (IFRS) 2 «Платеж, основанный на акциях» (по методу «Рыночная оценка вознаграждения»). 

Возмещение может быть передано:

• денежными средствами или другими активами,
• бизнесом или дочерним предприятием покупателя, 
• простыми или привилегированными ценными бумагами, опционами и иными формами.

При объединении бизнеса кредитная организация на дату приобретения должна оценить неконтролирующую долю участия в приобретаемой организации. Оценка неконтролирующей доли производится одним из двух способов:

• по справедливой стоимости;
• пропорционально части неконтролирующей доли в идентифицируемых чистых активах приобретенной организации.

Пример 2.

Неконтролирующая доля участия кредитной организации в компании «Олимп» составляла 10%, при этом справедливая стоимость этой доли была равна 20 600 тыс.руб.

30.09.2011 кредитная организация приобретает дополнительно 50% доли участия в компании «Олимп» за 110 000 тыс.руб. и получает контроль над компанией.

Неконтролирующая доля участия в приобретенной компании «Олимп» на 30.09.2011 составила 40%. Справедливая стоимость неконтролирующей доли участия – 82 400 тыс.руб.

На дату приобретения стоимость идентифицируемых чистых активов компании «Олимп» , согласно оценке, произведенной независимым оценщиком, составила 154 000 тыс.руб.

Финансовая отчетность компании «Олимп» была приведена в соответствие с учетной политикой кредитной организации.

Рассчитаем двумя способами неконтролирующую долю участия в компании «Олимп» по состоянию на 30.09.2011 г.

Первый способ (по справедливой стоимости)

Стоимость деловой репутации будет равна разнице между совокупной величиной справедливой стоимости переданного кредитной организацией возмещения (110 000 тыс.руб.), справедливой стоимости прежней доли участия (20 600 тыс.руб), справедливой стоимости неконтролирующей доли участия в приобретенной компании (82 400 тыс.руб.) и величиной идентифицируемых чистых активов компании «Олимп» (154 000 тыс.руб).
(110 000 тыс. руб. + 20 600 тыс.руб. + 82 400 тыс.руб.) – 154 000 тыс.руб. = 59 000 тыс.руб.

Второй способ (пропорционально части неконтролирующей доли в идентифицируемых чистых активах приобретенной компании)

Стоимость деловой репутации рассчитывается как разница между совокупной величиной справедливой стоимости переданного кредитной организацией возмещения (110 000 тыс.руб.), справедливой стоимости прежней доли участия (20 600 тыс.руб.), неконтролирующей доли участия в компании «Олимп», рассчитанной пропорционально части неконтролирующей доли в идентифицируемых чистых активах компании «Олимп» (61 600 тыс.руб.=154 000 тыс.руб. х 40%), и величиной идентифицируемых чистых активах компании «Олимп» (154 000 тыс.руб.).

(110 000 тыс. руб. + 20 600 тыс.руб. + 61 600 тыс.руб.) – 154 000 тыс.руб. = 38 200 тыс.руб.

Сравним результаты расчета в таблице.

 Расчет стоимости деловой репутации, тыс. руб.

Показатели расчета	Способ 1	Способ 2
Справедливая стоимость контролирующей доли участия кредитной организации в компании «Олимп» в размере 60%	130 600 (110 000+20 600)	130 600 (110 000+20 600)
Неконтролирующая доля участия в компании «Олимп» в размере 40%	82 400	61 600
Идентифицируемы чистые активы компании «Олимп»	154 000	154 000
Деловая репутация	59 000	38 200

Компания «Олимп» является наименьшей единицей генерирующей денежные потоки, на которую распределена стоимость деловой репутации, признанная при ее приобретении.

На 30.09.2011 г. информация о деловой репутации будет выглядеть следующая. Полная стоимость деловой репутации, рассчитанная в результате приобретения компании «Олимп», составляет 59 000 тыс.руб.

Стоимость деловой репутации, относящаяся на контролирующую долю участия кредитной организации в компании «Олимп» составляет 38 200 тыс.руб. ((110 000+20 600) – (154 000 х 60%))

Стоимость деловой репутации, относящаяся на неконтролирующую долю участия кредитной организации в компании «Олимп» составляет 20 800 тыс.руб. (82 400 – (154 000 х 40%))

Доля деловой репутации, относящаяся на контролирующую долю участия кредитной организации в компании «Олимп», — 65% ((38 200: 59 000) х 100%).

Доля деловой репутации, относящаяся на неконтролирующую долю участия кредитной организации в компании «Олимп» — 35% ((20 800 : 59 000) х 100%).

При поэтапном объединении бизнеса кредитная организация оценивает долю участия, которой она владела ранее, по справедливой стоимости на дату приобретения. Возникшие при этом прибыли или убытки от изменения справедливой стоимости доли участия , ранее принадлежавшей кредитной организации, отражаются в отчете о прибылях и убытках. Доходы или расходы от изменения справедливой стоимости доли участия, ранее принадлежавшей кредитной организации, отраженной в предыдущих отчетных периодах в составе прочих компонентов совокупного дохода, также подлежат отражению в отчете о прибылях и убытках.

Последующие изменения доли участия кредитной организации в дочерней компании, не приводящие к потере контроля, не влияют на признанную деловую репутацию на дату приобретения и отражаются в консолидированной финансовой отчетности как сделки с владельцами в соответствии с МСФО (IAS) 27 «Консолидированная и  отдельная финансовая отчетность».

Если первоначальная оценка, приобретенных активов и принятых обязательств, к концу отчетного периода, в котором произошло объединение бизнеса, не завершена, то кредитная организация должна отразить  в финансовой отчетности условную стоимость деловой репутации, исходя из предварительных сумм, признанных в отношении в отношении активов и обязательств, идентифицированных на конец этого отчетного периода.

Стоимость деловой репутации в течение периода оценки может меняться в результате корректировки условных сумм, признанных в отношении активов и обязательств,  либо при признании дополнительных идентифицированных активов и обязательств. При этом период оценки не должен превышать год с даты приобретения деловой репутации.

Последующая оценка деловой репутации

После первоначального признания деловая репутация учитывается по первоначальной стоимости за вычетом накопленных убытков от обесценения. МСФО (IAS) 38 регламентирует учет идентифицируемых нематериальных активов, приобретенных при объединении бизнеса. МСФО (IAS) 36 регламентирует учет убытков от обесценения.

Согласно МСФО (IAS) 36 тестирование деловой репутации на обесценение при наличии признаков возможного обесценения производится не реже одного раза в год.

При тестировании на обесценение стоимость деловой репутации с момента ее приобретения распределяется на все генерирующие единицы , по которым ожидается повышение эффективности их использования в результате объединения бизнеса. Если стоимость деловой репутации не может быть распределена на отдельные генерирующие единицы, распределение производится на группу генерирующих единиц, в состав которых входит деловая репутация.

Тестирование на обесценение генерирующей единицы , на которую распределятся стоимость деловой репутации, осуществляется сопоставлением балансовой стоимости генерирующей единицы, включая стоимость деловой репутации, с ее возмещаемой стоимостью.  Генерирующая единица и распределенная на нее стоимость деловой репутации не обесцениваются, в случае если возмещаемая стоимость генерирующей единицы превышает ее балансовую стоимость.

Балансовая стоимость генерирующей единицы может превышать ее возмещаемую стоимость, в такой ситуации возникает убыток от обесценения, который уменьшает балансовую стоимость генерирующей единицы. Уменьшение происходит в следующем порядке:

• уменьшается балансовая стоимость любой деловой репутации, относящейся к генерирующей единице до полного ее обесценения.
• оставшаяся величина убытка от обесценения распределяется на другие активы генерирующей единицы пропорционально балансовой стоимости этих активов.

Если генерирующей единицей является дочерняя организация с неконтролирующей долей участия в приобретенной организации, убыток от обесценения деловой репутации распределяется между материнской организацией и неконтролирующей долей в приобретенной организации пропорционально их доле в деловой репутации.

Убыток от обесценения деловой репутации не подлежит восстановлению.

Раскрытие информации

В соответствии с методическими рекомендациями ЦБ РФ «О признании, оценке, представлении и раскрытии информации о деловой репутации при составлении кредитными организациями финансовой отчетности в соответствии с МСФО», утвержденными письмом Банка России от 21.07.2011 №110-Т, кредитная организация представляет информацию о деловой репутации в следующих формах отчетности.

Представление информации и деловой репутации в отчетности

Форма отчетности	Информация, отражаемая в отчетности
Отчет о финансовом положении	Деловая репутация показывается в зависимости от степени детализации отчета о финансовом положении в составе прочих активов или отдельной статьей, если представление такой информации необходимо для понимания финансового положения кредитной организации
Отчет о прибылях и убытках	Признанный в отчетном периоде убыток от обесценения деловой репутации показывается в составе прочих операционных расходов или отдельной статьей, в случае если убыток от обесценения является существенным и раздельное представление необходимо для понимания финансовых результатов кредитной организации

 

Дополнительно в примечаниях в составе финансовой отчетности кредитная организация должна раскрывать следующую информацию о деловой репутации:

• качественное описание характера ожидаемых экономических выгод, связанных с признанной деловой репутацией  по каждому объединению бизнеса, произошедшему в отчетном периоде;
• сверку величины балансовой стоимости деловой репутации на начало и конец отчетного периода;
• балансовую стоимость деловой репутации, распределенную на каждую генерирующую единицу, если данная величина существенна по сравнению с общей балансовой стоимостью деловой репутации;
• информацию об использованных методах оценки возмещаемой стоимости соответствующей генерирующей единицы;
• величину стоимости нераспределенной деловой репутации с указанием причин, по которым эта стоимость не была распределена. Информация приводится в случае если первоначальное распределение стоимости деловой репутации,  приобретенной в отчетном периоде, не завершено до конца отчетного периода;
• сумму обесценения деловой репутации обстоятельства, которые привели к признанию убытка в отчетном периоде от такого обесценения (информация приводится в разрезе каждого существенного обесценения единицы, генерирующей денежные потоки, на которую распределена стоимость деловой репутации).

Информация об оценке стоимости деловой репутации, как при первоначальном ее признании, так и при последующей оценке,  должна отражать  характер и финансовые последствия произошедшего объединения с целью возможности оценки финансовой отчетности заинтересованными  пользователями.